“双循环·新发展·大格局”：2020年度亚太财富论坛圆满落幕！
财策智库
2021年1月16日，由财策智库主办，《财富管理》协办，上海交通大学上海高级金融学院、《银行家》杂志社、波士顿咨询、贝恩公司以及奥纬咨询作为专家顾问的第五届亚太财富论坛暨2020年度国际私人及家族财富管理中国风云榜颁奖典礼在上海万达瑞华酒店成功举办。本次论坛主题为“双循环·新发展·大格局”，共吸引超过300余位来自私人银行、家族办公室、第三方财富管理机构、信托、保险、法律、移民等各类服务于中国高净值人群的机构高管和代表出席。
活动聚集身处内外变革及不确定背景下的财富管理从业者，共议未来战略之道路、危机逆转之章法，也汇聚头部私人及家族财富管理机构高管、行业专家，共同探讨了财富管理机构如何在强监管、新经济时代，以自身内外循环促进战略转型、扶持实体经济发展格局、引领行业良性发展态势。
上海交大高金教授、《财富管理》杂志社联席主编吴飞发表题为《双循环新发展格局下财富管理行业的挑战》的开幕致辞。吴飞教授在致辞中表示，财富管理行业服务的是市场两端，一端是企业市场主体投融资的需求，另一端是居民对于财富保值增值的需求。在双循环的格局中，财富管理行业可以通过开发权益性产品为科技创新、新型产业的发展提供长期资金和权益基金，有助于提升直接融资，补足金融市场的短板，同时也帮助降低杠杆比例。
兴业银行首席经济学家、华福证券首席经济学家鲁政委发表了题为《新格局、新机遇、新配置》的主旨发言。鲁政委表示，对于 “十四五”、2035最重要的是新格局，新格局最重要的是相互促进。国内大消费，中国的数字化、绿色化的产业的发展是重点关注方向，由固定收益投资向权益类投资转变,是未来资产配置的大趋势。
BCG董事总经理兼全球合伙人，中国银行业联合负责人谭彦发表了题为《全球财富管理业务发展趋势》演讲。从过去人类历史来看，不管是哪一次比较大的危机之后，财富市场都获得了很快的反弹和增长，客户需求、服务方式、竞争格局构成了整个财富管理市场变革的推动力量。谭彦表示，中国的财富管理机构在整个数字化变革、个性化客户交互以及影响力投资方面开始走在全球的前列，“我们对这个市场充满信心，对中国财富管理机构更充满信心”。
在由家族财富管理俱乐部副会长华伟达先生主持的“中国私人银行业的双循环新发展格局”圆桌讨论环节中，招商银行上海分行私人银行负责人王皓波表示，在财富这一条路上，最大的变化是客户投资理念的变化，以及逐步认识到要跟时间做朋友。
兴业银行总行私人银行部总经理助理刘道百说，现在的社会增长方式已经转变，资本市场投资需要专业机构打理，居民财富的增长方式和投资行为都发生了改变，从以前简单的比收益，转向做资产配置，私人银行可以在其中发挥重要作用。
中信银行上海分行私人银行中心负责人谢丹说，私人银行业务这几年最大的变化是人群，新兴企业家群体涌现，他们对信息透明度、渠道多元化、科技赋能等方面有更高要求。
南京银行上海分行副行长黄自权表示，通过资产配置能力、投研能力、咨询能力方面真正为财富客户、私人银行客户创造价值是做私人银行的初衷。
苏州银行零售银行总部财富管理部副总经理陈宁表示，现在高净值人群最关心的是能否将财富传承下去，私人银行文化顾问的重要性也随之增加。
奥思礼礼宾大中华区CEO陈楷植表示，无论整个环境如何变化，能够抓得住客户、客户是否愿意与机构一起成长，是奥思礼服务私行多年的经验总结。
在“资管新规过渡期下的财富管理行业变革与转型战略”圆桌讨论环节，国金证券财富金融部总经理胡海敏表示，结合过去20年对未来行业展望，目前的财富管理市场是坚定的买方转型，而且是实质性买方转型的业态。
理享家CEO朱超表示，未来技术的赋能和提效对财富管理行业都将产生非常大的作用。“在企业服务的互联网新时代，所有行业都值得再做一遍，那么财富管理行业也是一样——在互联网技术深度改造金融过程当中，我认为所有环节都值得再做一遍。”
疆亘资本董事合伙人、星能资产CEO胡仲江表示，风控的底层逻辑基础元素是人——能不能做，有没有资格做，有没有能力做，对基础元素有很好的评定、审核以及增加长效资金的投资商，“以人为本，穿透到底层”就不会有大的系统性风险。
磐晟资产董事杨福业表示，从今年开始，更多的资产管理机构或者LP都会更强调长期带来更强的收益回报，不应该单纯的做风险的分散，而是应该关注到最优质的基金管理人，对最优质的资产加码，然后专注。
最后，奥纬咨询钱行先生作为行业观察员表示，从以产品为导向，慢慢转向以客户为中心的转型是财富管理行业以及中国资产管理行业在未来应该着力发挥的领域，通过系统、数字化和服务的提升来体现这方面的弯道超车。
下午的论坛围绕家族财富管理与家族办公室等议题展开。在下午第一个环节，中欧商学院中欧财富管理研究中心主任芮萌教授发表了题为《新经济时代，家族办公室对民企转型及家族传承的赋能》的主旨演讲。芮萌教授表示，对非家族企业来讲，只有两个环，就是企业和股东，如果我们把家族加上去，就会有三环，三环就有七种可能性，一切变得更加精彩，也更加复杂、更具有挑战性。所以，我们就要有三种家族企业治理的机制。“家族办公室是家族财富管理的最高的形态，可以帮助家族在没有利益冲突的时候安全环境中更好的完成财富的传承的目标，实现家族治理和传承，从而来守护家族的理念和梦想。它是一个对完整的资产负债表进行全面和管理治理的一个组织。”
中航信托股份有限公司党委委员、副总经理范华发表了题为《信托+ 开放共建养老金融生态圈》的主旨演讲。范华表示，养老信托如何赋能家族财富管理，可总结为取势、明道、优术。在整个养老体系中，第三支柱有很大的空白需要我们做生态圈，联合起来不断推动第三支柱的快速发展将让每个人都受益，首先把养老规划好才可以谈到企业治理及传承。
“第一，多元化的养老服务金融涉及到信托在中间，有养老金信托，养老理财信托能够在弥补我们整个二三支柱的短板，为投资者，为客户提供更多的养老金融产品。
第二，附带服务功能的养老服务信托能够缓解我们养老设施的供需的矛盾。
第三，在养老产业上我们用好金融的投融资的工具来赋能养老产业。我们作为金融机构能够帮助客户真正的诚信受托，实现它的价值与精神的永续成长。”
贝恩公司全球副合伙人崔筠主持了 “不确定性常态化背景下，防控家族财富风险的主动型策略”头脑风暴环节，中金环球家族办公室执行总经理吴政表示，资产底层配置应在尽量降低风险的基础之上，获得相对高的收益。在顶层要做一些法律方面的安全隔离，这样资产能够隔离个人名下的风险同时有稳步的增长。
凯银家族办公室总裁于洁表示，帮助家族企业防范风险和不确定性，应该从两个方面着手，一是工具，二是关注人。
国家金融与发展实验室执行主任陈思杰表示，在家族办公室领域里应该有一个自然或者容易推演的逻辑形态，在里面对应的业务一定是以资产管理、税务筹划和自然人咨询形成的外围服务群体，发现内部问题，通过外部来进行解决，内外部合在一起才会是一个比较完整的业务形态。
北京大成律师事务所高级合伙人、王芳律师家族办公室法税团队负责人王芳律师表示，裸投资产配置和保护资产配置，企业资产和家业资产配置，境内资产配置和境外资产配置，创富资产、守富资产和传富资产的配置是律师眼里未来资产配置关注的重点。
博泽家族办公室执行总经理韩悦表示，长期主义是未来的发展关键词，追求长期稳健的收益，要做好顶层财富架构的设计，以及系统风险的防御。
在“传承生态与家族信托3.0展望”这一主题讨论中，恒天睿信家族办公室全球法税规划部总经理、家族财富传承顾问刘梦竹作为主持人带领行业内嘉宾一起就信托行业进行了讨论。
中航信托股份有限公司财富管理总部总经理、首席家族信托规划师孟昊桀表示，所有的企业家的财富管理从本质上来说是家族负债表的管理，体系化打造企业的顶层架构设计是需要一开始就有的，这样生态圈才能搭的更好，真正实现家族办公室和家族财富管理的价值。
五矿信托旷世家族办公室总经理尹璐说，家族信托这个工具非常强大，可以承载很多的财富类型，家族精神是对冲家业更迭风险的最优策略，家族信托是对冲家业更迭风险的最优工具。
上海国际信托有限公司信睿家族管理办公室、慈善信托部总经理蔡汝溶表示，信托公司去做慈善信托的逻辑出发点是家族常青，赋能家族企业长久的生存下去，提供一个正确的路径、方式、思维，慈善信托、家族信托才能共同打造全新的生态圈理念，构建家族信托3.0的新概念。
平安银行家族办公室（华东地区）负责人陆巍华表示，在企业家漫长的全生命周期过程中，使得他和银行之间取得了这样一个信任，信托基于信任才托付。同时从银行的角度来说，综合金融、科技赋能、集团资源，能够在全产业链、全生命周期的服务框架下，为客户做生态与平台。
VISTRA瑞致达（中国）信托服务董事赵秦玉表示，通过信托的梳理架构，明确资产所有归属权，受益人是谁，希望的继承人，包括继任机制得到明确。而在搭建过程中，有很多个注意要点和思考维度，信托工具本身是平衡。
沃晟学院合伙人冯骜观察到越来越多的客户希望能够轻资产化，过去一年迎来了家族信托和保险金信托爆发式的增长。而境外的法区，比如说美国、加拿大都出台过如何刺穿家族信托资产的资产冻结令，出现这一情况的核心要素就是委托资产是否是合法完税。这一问题值得我们重视。
在最后的讨论环节中，FTC家族信托中心创始人李魏律师主持了主题为“立足家族财富循环与再生产，放眼家办融合战略未来”的圆桌讨论，中宏保险宏运世家家族办公室负责人陆奇峰表示，作为保险业寿险业主体内部的一家家族办公室，概括起来有三个定位：一是内部赋能，二是作为专业机构背后的研究所，三是服务真正的高净值客户。同时，除了我们金融机构主业——帮助客户实现财富传承，我们也应更关注或者提醒客户家族精神传承。
歌斐资产家族办公室负责人吴蔚呼吁，在家族办公室的领域里，希望能够共同搭建一些共投的机制，把资源、信息做一些归拢赋能给这些大的家族，在这里面能够给到实实在在的大的企业家或者不同的上下游的企业更多的一些链接，以及给到他们共同共创的圈层。
米兰贝拉家族办公室CEO董寒薇表示，在整个的家族企业的过程中，不管是做架构还是做投资、隔离，始终不能忘记自己的位置是支持者和帮助者以及观察者的角色，家族办公室找准自己的角色和地位，才能够最大化的发挥自己的价值。
TC Group创始合伙人兼执行董事陈东超表示，在多变的国际环境和局势下，财富保护、控制权的安排是重要环节，应该让财富的控制权处在一个受到法律框架保护的状态当中。顺着这个趋势，国内家族办公室在发展过程中也逐渐更多关注全球化布局。
磐合家族办公室联合创办人郭福钦表示，在家族投资这个概念上，客户会觉得这些投资只是一个手段，目的是怎么才能让整个家族财富循环成长。“比如我们协助客户做一个家族产业基金，主要焦点是这个产业的上中下游怎么整合，所以就会将二代培养融合在里面。而父子两代的价值差异，就需要透过我们介入去了解，他们父子在投资议题上的差距在哪里，试着帮他们做调试，做整合。”
颁奖晚宴上，《银行家》杂志社副社长张晓红先生，上海市信息服务业行业协会、秘书长陆雷先生，波士顿咨询公司董事总经理兼全球合伙人，中国银行业联合负责人谭彦女士，贝恩公司全球副董事崔筠女士，奥纬咨询董事合伙人钱行先生出席了颁奖典礼，并为大家颁出囊括财富管理行业全品类的15大类、60项年度国际私人及家族财富管理大奖、优秀个人奖以及行业之星奖。
2020年度“金臻奖”及“薪火奖”自启动评选以来，共计超过500家机构及团队申报、800余位行业精英参与。秉持公开、严谨、科学的原则，所有机构的申报材料由《财富管理》杂志统一收集，并最终上交给由国际著名咨询公司波士顿咨询、贝恩公司和国内著名院校上海交通大学上海高级金融研究院组成的评委会进行评选打分。
2020年是“Wealth APAC 亚太财富论坛”运营的第5年，“Wealth APAC 亚太财富论坛”不仅伴随着市场的升腾与沉浮，也亲历着每一次试错与革新。面对新冠疫情全球大流行，世界百年未有之大变局也加速演进，国际格局深刻演变，映射到财富管理行业亦是如此——高客经此一“疫”对资产、对管理机构的心态之变，也与财富管理机构亟待去芜存菁、行业良币驱逐劣币的目标一致。
自年度评选启动以来，活动再次吸引了国内外行业协会、学术院校以及行业机构众多领导、资深财富管理行业专家、学者们的高度关注与积极参与，除了国内外著名私人银行、第三方财富管理机构、信托、保险、律所、家族办公室等传统服务于中国高净值人群的专业机构外，各机构客户服务团队及个人申报的案例数也较去年有大幅增加，各奖项收到的申报材料内容也愈加丰富。
作为“Wealth APAC 亚太财富论坛”旗下旗舰活动，年度国际私人财富管理中国风云榜（即“金臻奖”）、国际家族财富管理中国风云榜（即“薪火奖”）评选自2016年起也已进行到第5届。4年来，秉承“公平·公正·公开”的评选原则，通过具有公信力及专业度的评选体系、具有参考价值及高规格设计的领军者盛会，“金臻奖”与“薪火奖” 已吸引了国内外行业协会、学术院校以及行业机构众多领导、资深财富管理行业专家、学者们的高度关注与积极参与。已成为了私人银行与财富管理业内影响力最大、参与度最广、最具权威性的行业盛典。
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